SINGAPURA: Penawaran obligasi hijau berdaulat 50 tahun Singapura telah dihargai dengan imbal hasil 3,04 persen setelah melihat permintaan “kuat” dari investor institusional, kata Otoritas Moneter Singapura (MAS), Kamis (4 Agustus).
Obligasi senilai S$2,4 miliar, yang disebut Green Singapore Government Securities (Infrastructure) atau Green SGS (Infra), menandai penerbitan utang berkelanjutan pertama negara tersebut.
Jatuh tempo pada tahun 2072, ini juga merupakan obligasi 50 tahun pertama yang diterbitkan oleh pemerintah Singapura.
Harga dan imbal hasil obligasi diumumkan setelah proses pembukuan sepanjang hari.
Apa yang disebut “buku” dibuat oleh bank, atau bookrunners yang ditunjuk, saat mereka menerima pesanan. Bookrunners untuk ini adalah DBS Bank, Deutsche Bank, HSBC, OCBC Bank dan Standard Chartered Bank.
Sekitar S$2,35 miliar dari obligasi berdenominasi dolar Singapura telah ditempatkan dengan investor institusional dan terakreditasi pada akhir Kamis – menandai ujung atas dari ukuran penerbitan yang ditargetkan.
MAS mengatakan proses pembukuan melihat “permintaan investor yang kuat”, seperti yang terlihat dari buku pesanan penempatan gabungan lebih dari S$5,3 miliar, atau 2,26 kali lipat dari jumlah yang ditawarkan di bawah penempatan.
Hasil 3,04 persen juga mewakili “pengetatan signifikan -11 basis poin dari panduan harga awal pada awal pembukuan”.
MAS menambahkan bahwa obligasi ditempatkan dengan “campuran beragam institusi berkualitas tinggi”.
Para ahli yang berbicara dengan CNA Kamis pagi mengharapkan minat yang kuat dari investor institusional.
“Pendapatan akan digunakan untuk proyek ramah lingkungan dan berdasarkan tren data sebelumnya, imbal hasil surat berharga pemerintah Singapura yang diterbitkan pemerintah berkualitas tinggi. Selain itu, obligasi hijau didukung oleh Pemerintah dan tanpa jumlah investasi maksimum,” kata Ms Cherine Fok, direktur layanan keberlanjutan di KPMG Singapura.
Deputi direktur pelaksana MAS untuk pasar dan pembangunan, Leong Sing Chiong, mengatakan buku pesanan yang kuat “menegaskan kepercayaan investor” terhadap rencana Pemerintah untuk membangun infrastruktur hijau untuk masa depan yang berkelanjutan secara finansial dan lingkungan.
Memperpanjang kurva imbal hasil negara hingga 50 tahun juga akan semakin mengembangkan pasar obligasi dolar Singapura dan mendukung penerbitan korporasi jangka panjang, tambahnya dalam siaran pers.
S$50 JUTA SET UNTUK PENAWARAN PUBLIK
Sisa obligasi hijau senilai S$50 juta akan ditawarkan kepada investor individu, yang dapat mulai mendaftar dari pukul 09:00 pada tanggal 5 Agustus hingga tengah hari pada tanggal 10 Agustus.
Hasil 3,04 persen menyiratkan tingkat kupon 3 persen per tahun dan harga S$98.976 per S$100 dalam nilai pokok.
MAS mengatakan “mempertahankan keleluasaan untuk menawarkan obligasi yang tidak teralokasi dari penawaran umum kepada investor institusional”.
Dalam siaran persnya, bank sentral mendesak investor ritel untuk secara hati-hati meninjau detail produk obligasi dan menentukan apakah pengembalian risiko dan karakteristik obligasi jangka panjang memenuhi kebutuhan keuangan mereka.
Ia menambahkan bahwa semua investasi di sekuritas pemerintah Singapura membawa risiko pasar.
“Jika investor menjual obligasi sebelum tanggal jatuh tempo, mereka mungkin menerima lebih sedikit, atau lebih, dari investasi awal mereka, karena harga pasar obligasi dapat naik atau turun dengan perubahan kondisi pasar,” katanya.